Butterfield comprará la participación de CIBC Caribbean en una operación bancaria regional de US$1.800 millones

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited firmó un acuerdo definitivo para comprar la participación del 91,7 por ciento de Canadian Imperial Bank of Commerce en CIBC Caribbean, en una transacción valorada en poco menos de US$1.800 millones.

Butterfield, que cotiza en la New York Stock Exchange, dijo que la operación está sujeta a autorización regulatoria y se espera que combine dos operaciones bancarias caribeñas consolidadas, con mayor capacidad, una diversificación más amplia y margen para un crecimiento escalable en sus mercados.

Michael Collins, presidente y director ejecutivo de Butterfield, dijo que la adquisición crearía “una plataforma bancaria independiente líder en la región, centrada en la comunidad”. Señaló que la operación combinada debería dar a los clientes acceso a una gama más amplia de productos y servicios financieros, al tiempo que apoyaría el crecimiento económico a largo plazo en las jurisdicciones donde operan los bancos.

CIBC Caribbean, con sede en Barbados, está dirigida por el director ejecutivo Mark L.V. Collins. Dijo que se espera que los clientes se beneficien de un procesamiento de pagos transfronterizos más sólido, una expansión de los servicios de banca de consumo y para comercios, y acceso a las ofertas fiduciarias y de gestión patrimonial de Butterfield. También afirmó que el gasto continuo en tecnología y servicios digitales permitiría al grupo fusionado aprovechar las fortalezas de ambas instituciones, mientras que una presencia regional más amplia respaldaría la inversión comunitaria.

Michael Schrum, presidente y director financiero del grupo Butterfield, dijo que el precio de compra se basa en un valor agregado de US$1.090 millones en efectivo y US$703 millones en acciones de Butterfield. El componente accionario se basa en el precio promedio de la acción de Butterfield durante los 10 días anteriores, lo que sitúa la contraprestación total ligeramente por debajo de US$1.800 millones.

Según el acuerdo, aprobado por los consejos de administración de Butterfield y CIBC, Butterfield adquirirá la participación de CIBC a través de la sociedad holding existente de CIBC con sede en Cayman. La valoración representa aproximadamente 1,06 veces el valor contable tangible de CIBC Caribbean. Al 27 de mayo de 2026, el precio promedio ponderado por volumen de la acción de Butterfield durante 10 días en la New York Stock Exchange era de US$55,66.

Butterfield dijo que mantendrá la presencia operativa de ambas organizaciones, incluida la sede regional de CIBC Caribbean en Barbados. La compañía también se comprometió a retener al personal de CIBC Caribbean al cierre de la operación y dijo que la transacción no depende de grandes ahorros de costos.

Butterfield tiene previsto solicitar cotizaciones secundarias de sus acciones en la Barbados Stock Exchange, la Bahamas International Securities Exchange y la Trinidad and Tobago Stock Exchange, sujetas a los requisitos locales de cotización y regulación. El banco espera cerrar la transacción en el primer semestre de 2027, a la espera de las aprobaciones requeridas, una votación de los accionistas de Butterfield sobre la emisión de acciones a los actuales accionistas de CIBC Caribbean y otras condiciones habituales.