Butterfield acquisirà la quota di CIBC Caribbean in un accordo bancario regionale da US$1.8 miliardi

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited ha firmato un accordo definitivo per acquistare la partecipazione del 91.7 per cent della Canadian Imperial Bank of Commerce in CIBC Caribbean, in un’operazione valutata poco meno di US$1.8 miliardi.

Butterfield, quotata al New York Stock Exchange, ha dichiarato che l’accordo è soggetto all’autorizzazione delle autorità di regolamentazione e dovrebbe unire due consolidate attività bancarie caraibiche con maggiore capacità, più ampia diversificazione e spazio per una crescita scalabile nei rispettivi mercati.

Michael Collins, presidente e chief executive officer di Butterfield, ha affermato che l’acquisizione creerebbe “una piattaforma bancaria indipendente leader nella regione, orientata alla comunità.” Ha detto che l’operazione combinata dovrebbe offrire ai clienti accesso a una gamma più ampia di prodotti e servizi finanziari, sostenendo al contempo la crescita economica di lungo periodo nelle giurisdizioni in cui operano le banche.

CIBC Caribbean, con sede centrale in Barbados, è guidata dal chief executive officer Mark L.V. Collins. Ha detto che i clienti dovrebbero beneficiare di un’elaborazione più solida dei pagamenti transfrontalieri, di servizi bancari al consumo e per esercenti ampliati, e dell’accesso alle offerte di trust e gestione patrimoniale di Butterfield. Ha inoltre affermato che la spesa continua in tecnologia e servizi digitali consentirebbe al gruppo risultante dalla fusione di utilizzare i punti di forza di entrambe le istituzioni, mentre una maggiore presenza regionale sosterrebbe gli investimenti nelle comunità.

Michael Schrum, presidente e group chief financial officer di Butterfield, ha detto che il prezzo di acquisto si basa su un valore aggregato di US$1.09 miliardi in contanti e US$703 milioni in azioni Butterfield. La componente azionaria si basa sul prezzo medio delle azioni Butterfield nei precedenti 10 giorni, portando il corrispettivo totale a poco meno di US$1.8 miliardi.

In base all’accordo, approvato dai consigli di amministrazione di Butterfield e CIBC, Butterfield acquisirà la quota di CIBC tramite la holding esistente di CIBC con sede nelle Cayman. La valutazione rappresenta circa 1.06 volte il valore contabile tangibile di CIBC Caribbean. Al 27 maggio 2026, il prezzo medio ponderato per i volumi delle azioni Butterfield al New York Stock Exchange su 10 giorni era pari a US$55.66.

Butterfield ha dichiarato che manterrà la presenza operativa di entrambe le organizzazioni, compresa la sede regionale di CIBC Caribbean in Barbados. La società si è inoltre impegnata a mantenere il personale di CIBC Caribbean al closing e ha detto che l’operazione non dipende da importanti risparmi sui costi.

Butterfield intende perseguire quotazioni azionarie secondarie sul Barbados Stock Exchange, sul Bahamas International Securities Exchange e sul Trinidad and Tobago Stock Exchange, soggette ai requisiti locali di quotazione e regolamentazione. La banca prevede di chiudere l’operazione nella prima metà del 2027, in attesa delle approvazioni richieste, del voto degli azionisti di Butterfield sull’emissione di capitale agli attuali azionisti di CIBC Caribbean e di altre condizioni consuete.